बुधवार को EUR/USD जोड़ी में कोई ट्रेडिंग नहीं हुई क्योंकि अमेरिका और यूरोपीय संघ सहित कई देशों में क्रिसमस का उत्सव मनाया गया।
छुट्टियां बीते वर्ष पर विचार करने का एक शानदार अवसर प्रदान करती हैं। इस वर्ष के दौरान, हमने अक्सर साप्ताहिक टाइमफ्रेम (TF) का संदर्भ लिया, इसलिए आज हम इसे अधिक विस्तार से विश्लेषण करेंगे।
किसी भी वित्तीय साधन का विश्लेषण करते समय, उच्च टाइमफ्रेम, जैसे साप्ताहिक या मासिक चार्ट से शुरू करना महत्वपूर्ण है, ताकि समग्र संरचना को समझा जा सके।
अधिकांश ट्रेडर्स ट्रेंड की पहचान करने का लक्ष्य रखते हैं, और उच्च टाइमफ्रेम की अनदेखी करने से व्यापक ट्रेंड की दिशा निर्धारित करना कठिन हो सकता है, क्योंकि स्थानीय ट्रेंड जल्दी समाप्त हो सकते हैं।
यूरो की दीर्घकालिक प्रवृत्ति, जो 16 वर्षों तक फैली है, साप्ताहिक टाइमफ्रेम पर भी पूरी तरह से दिखाई नहीं देती। यूरो की गिरावट 1.60 स्तर से शुरू हुई थी।
हालांकि यूरो को आमतौर पर एक स्थिर मुद्रा माना जाता है, लेकिन पिछले 16 वर्षों में यह डॉलर के मुकाबले लगभग आधा गिर गया है। यह अवलोकन डॉलर के लंबे समय तक प्रभुत्व को रेखांकित करता है, मुख्यतः क्योंकि अमेरिकी अर्थव्यवस्था दुनिया में सबसे मजबूत बनी हुई है।
निवेशक आमतौर पर अपने धन को एक बढ़ती और बेहतर प्रदर्शन करने वाली अर्थव्यवस्था में लगाना पसंद करते हैं, बजाय एक कमजोर अर्थव्यवस्था के।
साप्ताहिक टाइमफ्रेम पर, हम देखते हैं कि 2021 से 2022 के बीच एक और गिरावट के बाद, एक लंबा सुधार शुरू हुआ। इस सुधार के दौरान, कीमत 61.8% फिबोनाची स्तर तक पहुंच गई।
यह ध्यान रखना महत्वपूर्ण है कि 61.8% स्तर महत्वपूर्ण है, और इसका परीक्षण अक्सर सुधार के अंत का संकेत देता है। जैसा कि देखा गया, इस स्तर का दो बार परीक्षण करने के बाद, यूरो ने एक मजबूत गिरावट शुरू की।
आगे की संभावनाएं
अगर डाउनट्रेंड जारी रहता है, तो यूरो की गिरावट का लक्ष्य कहां हो सकता है?
यह संभवतः पिछले निम्न स्तर $0.95 से नीचे हो सकता है।
हालांकि, यह भी महत्वपूर्ण है कि हर ट्रेंड अंततः समाप्त होता है। फिर भी, हमारा मानना है कि यूरो के लिए समता (parity) अपरिहार्य है।
हम 2024 की शुरुआत से इस लक्ष्य पर चर्चा कर रहे हैं, और यह अभी भी प्रासंगिक है।
इस लक्ष्य को प्राप्त करने के लिए केवल 400 पिप्स की आवश्यकता है, जो साप्ताहिक टाइमफ्रेम के लिए अपेक्षाकृत कम है।
हमने लगातार इस ट्रेंड के पीछे मौलिक कारणों को रेखांकित किया है।
मुख्य कारक बाजार का फेडरल रिजर्व की मौद्रिक नीति में ढील के पूरे चक्र को पहले ही मूल्य में शामिल कर लेना है—संभवतः इसे अधिक मूल्यांकन करना भी।
फेड न तो उतनी जल्दी और न ही उतनी गहराई से दरें कम कर सकता है, जितनी बाजार ने उम्मीद की थी।
18 सितंबर के बाद, डॉलर कमजोर होने के सभी कारण समाप्त हो गए, क्योंकि मुख्य मंदी का कारक पहले ही पूरी तरह से मूल्य में शामिल किया जा चुका था।
EUR/USD की औसत वोलैटिलिटी
25 दिसंबर तक EUR/USD जोड़ी की औसत वोलैटिलिटी 87 पिप्स है, जिसे "मध्यम" माना जाता है।
गुरुवार को, हम उम्मीद करते हैं कि जोड़ी 1.0306 से 1.0480 की सीमा के भीतर व्यापार करेगी।
- ऊपरी रेखीय प्रतिगमन चैनल नीचे की ओर झुका हुआ है, जो दर्शाता है कि वैश्विक मंदी की प्रवृत्ति अभी भी प्रभावी है।
- CCI संकेतक ने हाल ही में ओवरसोल्ड क्षेत्र में फिर से प्रवेश किया है, जो एक संभावित सुधार का संकेत देता है।
मुख्य समर्थन स्तर:
- S1 – 1.0376
- S2 – 1.0254
- S3 – 1.0132
मुख्य प्रतिरोध स्तर:
- R1 – 1.0498
- R2 – 1.0620
- R3 – 1.0742
ट्रेडिंग सिफारिशें:
EUR/USD जोड़ी के लिए डाउनट्रेंड जारी रहने की संभावना है।
पिछले कुछ महीनों में, हमने लगातार यह विचार बनाए रखा है कि यूरो को मध्यम अवधि में गिरावट का सामना करना पड़ेगा, और हमने मंदी के दृष्टिकोण का पूरी तरह से समर्थन किया है।
यह संभावना अधिक है कि बाजार ने फेड की सभी अपेक्षित दर कटौतियों को पहले ही मूल्य में शामिल कर लिया है।
परिणामस्वरूप, डॉलर के पास मध्यम अवधि में कमजोर होने के लिए पर्याप्त कारण नहीं हैं।
- छोटी पोजीशन (Short Positions):
इस समय छोटी पोजीशन सबसे प्रासंगिक हैं, जिनका लक्ष्य 1.0306 और 1.0254 है, जब तक कि कीमत मूविंग एवरेज (MA) से नीचे बनी रहती है। - लंबी पोजीशन (Long Positions):
"शुद्ध" तकनीकी विश्लेषण पर ध्यान केंद्रित करने वाले ट्रेडर्स केवल तभी लंबी पोजीशन पर विचार कर सकते हैं, जब कीमत MA से ऊपर उठती है, जिसका लक्ष्य 1.0620 होगा।
हालांकि, हम फिलहाल किसी भी लंबी पोजीशन की सिफारिश नहीं करते।
चार्ट के विवरण:
- रेखीय प्रतिगमन चैनल (Linear Regression Channels):
- वर्तमान प्रवृत्ति निर्धारित करने में मदद करता है।
- मूविंग एवरेज लाइन (20,0, स्मूथ्ड):
- अल्पकालिक प्रवृत्ति को परिभाषित करती है और ट्रेडिंग दिशा का मार्गदर्शन करती है।
- मरे स्तर (Murray Levels):
- मूवमेंट और सुधार के लक्ष्य स्तर के रूप में कार्य करते हैं।
- वोलैटिलिटी स्तर (लाल रेखाएं):
- अगली 24 घंटों के लिए जोड़ी की संभावित मूल्य सीमा को दर्शाती हैं।
- CCI संकेतक:
- यदि यह ओवरसोल्ड क्षेत्र (नीचे -250) या ओवरबॉट क्षेत्र (ऊपर +250) में प्रवेश करता है, तो यह विपरीत दिशा में प्रवृत्ति उलटने का संकेत देता है।
