Na terça-feira, o par EUR/USD mudou em favor do dólar americano e começou um novo movimento de queda em direção ao nível corretivo de 127,2%, em 1,0946. Uma recuperação do par a partir deste nível favoreceria o euro e levaria a algum crescimento em direção ao nível de Fibonacci de 100,0%, em 1,1003. Um fechamento abaixo de 1,0946 aumentaria a probabilidade de queda contínua em direção ao próximo nível corretivo de 161,8%, em 1,0873.
A situação das ondas tornou-se mais complexa nas últimas semanas, mas, de modo geral, a tendência permanece clara. A última onda de alta (de 25 a 30 de setembro) não conseguiu superar o pico da onda anterior, enquanto a nova onda de baixa rompeu as mínimas das três ondas anteriores. Como resultado, o par começou a formar uma nova tendência de baixa. No curto prazo, podemos observar uma onda corretiva, mas os compradores já perderam sua força no mercado.
Na terça-feira, o fluxo de notícias foi fraco. A Alemanha divulgou um relatório de produção industrial, mostrando um aumento de 2,9% mês a mês, em comparação com a expectativa de +0,8%. No entanto, esse dado não foi suficiente para impressionar o mercado, que está totalmente focado no relatório de inflação dos EUA e no impacto que ele pode ter na política monetária do FOMC. O Índice de Preços ao Consumidor (CPI) será divulgado amanhã, com uma expectativa de queda para 2,3%.
A inflação subjacente está projetada em 3,2%, o mesmo valor de agosto. Mesmo um pequeno declínio na inflação pode sinalizar ao Fed que o caminho de flexibilização da política está no rumo certo. O dólar tem se fortalecido consistentemente nas últimas semanas, à medida que o mercado precifica a primeira flexibilização da política monetária para o restante do ano. Curiosamente, após o corte na taxa pelo Fed, o efeito foi inverso ao esperado — o dólar subiu em vez de cair. Hoje, as atas da reunião do FOMC também serão divulgadas. Se a maioria dos membros do Comitê manifestar a necessidade de um corte de 0,25% na taxa em novembro, isso pode dar ainda mais suporte aos vendedores. Vale lembrar que o dólar recuou diante das expectativas "dovish" de 5 a 6 cortes de juros em 2024.
No gráfico de 4 horas, o par mudou à favor do dólar americano, após uma série de divergências de baixa nos indicadores RSI e CCI. O RSI também se moveu para a zona de sobrecompra há algumas semanas. Um fechamento abaixo de 1,1013 indica uma queda contínua em direção aos níveis de 1,0935 e 1,0872. Nenhuma divergência emergente foi observada em nenhum indicador hoje.
Relatório de Compromisso dos Traders (COT):
Na última semana de relatório, os especuladores fecharam 9.522 posições compradas e abriram 6.849 posições vendidas. O sentimento do grupo "Não Comercial" se tornou baixista há alguns meses, mas, atualmente, os compradores voltaram a dominar. O número total de posições compradas mantidas pelos especuladores é de 178.000, enquanto as posições vendidas somam 123.000.
Contudo, grandes players continuam vendendo o euro pela quarta semana consecutiva. Isso, em minha opinião, pode indicar o início de uma nova tendência de baixa ou, no mínimo, uma correção. O principal fator que impulsionava a queda do dólar — as expectativas de flexibilização da política monetária pelo FOMC — já foi precificado, o que significa que o dólar não tem mais razões claras para continuar caindo. Novos fatores podem surgir ao longo do tempo, mas, por ora, uma valorização do dólar é mais provável. A análise técnica também sugere o início de uma tendência de baixa. Portanto, estou me posicionando para uma queda prolongada no par EUR/USD.
Calendário de notícias dos EUA e da zona do euro:
EUA - Publicação das atas do FOMC (18:00 UTC).
Em 9 de outubro, o calendário econômico contém apenas uma entrada. As atas do FOMC geralmente têm um impacto limitado no mercado, mas ainda assim atraem a atenção. Assim, é provável que a influência sobre o sentimento dos traders hoje aconteça apenas à noite.
Previsão para o EUR/USD e dicas de negociação:
A venda do par foi possível com um fechamento abaixo de 1,1139 no gráfico de 4 horas, com alvos de 1,1081, 1,1070, 1,1013 e 1,0984. Todos os alvos foram alcançados. Eu não me precipitaria em novas vendas - ainda não há sinais. A compra do par é possível hoje com uma recuperação na tabela horária a partir da zona de suporte de 1,0929-1,0946, com alvos de 1,1003 e 1,1053.
Os níveis de Fibonacci são plotados entre 1,1003 e 1,1214 no gráfico horário e 1,1139 e 1,0603 no gráfico de 4 horas.
