Phân tích EUR/USD 5M

Vào thứ Ba, cặp tiền tệ EUR/USD tiếp tục đà giảm mạnh gần như tự do. Chúng tôi tin rằng bản chất của chuyển động hiện tại rất mang tính tượng trưng và phản ánh chính xác tâm lý thị trường. Vậy sự suy giảm hàng ngày của đồng euro này có ý nghĩa gì? Nó thể hiện rằng các nhà tham gia thị trường đang bán ra đồng euro mỗi ngày. Về cơ bản, đồng euro đang bị bán vì bất kỳ lý do nào hoặc không có lý do nào cả, giống như việc trước đây đồng đô la Mỹ bị bỏ qua. Chúng tôi đã nhiều lần cảnh báo rằng đồng euro đã bị mua quá mức và không hợp lý. Chúng tôi cũng cảnh báo rằng mua đồng euro chỉ vì mọi người khác đang làm điều đó là không hợp lý. Chúng tôi đã đề cập rằng sẽ đến lúc đồng euro sẽ giảm dần mỗi ngày, giống như từng tăng trước đó. Hơn nữa, chúng tôi đã chỉ ra rằng sự suy giảm của đồng euro có thể bắt đầu sau ngày 18 tháng 9, khi Cục Dự trữ Liên bang chính thức bắt đầu nới lỏng tiền tệ. Điều này là do thị trường đã định giá trước việc cắt giảm lãi suất từ Fed trong hai năm, và một khi nó bắt đầu, không còn yếu tố nào khác để bán đồng đô la nữa.

Do đó, giờ đây chúng ta chứng kiến đồng euro giảm hàng ngày, điều này có thể kéo dài trong thời gian dài. Hôm nay, Ngân hàng Trung ương Châu Âu sẽ công bố kết quả của cuộc họp của mình, và không ai nghi ngờ rằng lãi suất sẽ bị cắt giảm lần thứ ba liên tiếp, điều này có nghĩa là nới lỏng tình hình mạnh mẽ hơn Fed. Tuy nhiên, thị trường chỉ mới định giá việc cắt giảm lãi suất của Fed! Bây giờ, thị trường phải tính đến việc cắt giảm của ECB, vốn đã thấp hơn trong suốt chu kỳ lạc quan.

Mặc dù cặp tiền này suy giảm hàng ngày, nhưng rất khó để tận dụng những động thái này trong khung thời gian nhỏ do biến động thấp. Do đó, các giao dịch phải được giữ trong vài ngày hoặc thực hiện trong khung thời gian cao hơn. Các chuyển động hiện tại quá yếu cho giao dịch trong ngày. Hầu hết thời gian trong ngày đều dành cho phạm vi bằng phẳng, tiếp theo là hướng đi xuống trong vài giờ.

Báo cáo COT:

Báo cáo COT mới nhất có ngày 1 tháng 10. Như minh họa cho thấy, vị thế ròng của các nhà giao dịch phi thương mại đã duy trì trong vùng tăng giá trong thời gian qua. Nỗ lực của phe gấu nhằm chiếm lĩnh thị trường đã thất bại một cách thảm bại. Vị thế ròng của các nhà giao dịch phi thương mại (đường màu đỏ) đã giảm trong nửa sau của năm 2023 và đầu năm 2024, trong khi vị thế của các nhà giao dịch thương mại (đường màu xanh) lại tăng lên. Hiện tại, các nhà giao dịch chuyên nghiệp đang một lần nữa gia tăng vị thế mua dài hạn của họ.

Chúng ta vẫn không thấy bất kỳ yếu tố cơ bản nào hỗ trợ cho việc tăng giá của đồng euro, và phân tích kỹ thuật cho thấy giá vẫn chưa thoát khỏi vùng hợp nhất hoặc tình trạng đi ngang. Trên biểu đồ khung thời gian tuần, thấy rõ rằng từ tháng 12 năm 2022, cặp tiền này đã giao dịch trong phạm vi từ mức 1.0448 đến 1.1274. Nói cách khác, chúng ta đã chuyển từ giai đoạn đi ngang kéo dài bảy tháng sang giai đoạn đi ngang kéo dài 18 tháng.

Các đường màu đỏ và xanh đang phân kỳ, cho thấy sự gia tăng các vị thế mua dài đối với đồng euro. Tuy nhiên, trong bối cảnh thị trường đi ngang, những thay đổi như vậy không thể làm cơ sở cho các kết luận dài hạn. Trong tuần báo cáo gần nhất, các vị thế mua dài hạn của nhóm phi thương mại đã giảm 9.500, trong khi các vị thế bán ngắn hạn tăng 6.800. Do đó, vị thế ròng đã giảm 16.300. Khả năng đồng euro giảm giá vẫn còn mạnh mẽ.

Phân tích EUR/USD khung 1H

Cặp tiền này tiếp tục chuyển động giảm trên khung thời gian giờ, điều này có thể bắt đầu một xu hướng giảm dài hạn mới. Không có lý do cơ bản hay kinh tế vĩ mô nào để lưu ý cho một đợt suy giảm mới của đồng đô la - chúng không tồn tại. Trong trung hạn, chúng tôi không mong đợi gì ngoài sự suy giảm tiếp theo. Trong ngắn hạn, một đợt điều chỉnh có thể xảy ra, nhưng để điều đó xảy ra, giá cần phải củng cố trên đường xu hướng.

Vào ngày 17 tháng 10, chúng tôi nhấn mạnh các mức giao dịch sau — 1.0658-1.0669, 1.0757, 1.0797, 1.0843, 1.0889, 1.0935, 1.1006, 1.1092, 1.1147, 1.1185, 1.1234, và cũng có đường Senkou Span B (1.1083) và đường Kijun-sen (1.0942). Các đường chỉ báo Ichimoku có thể thay đổi trong ngày, điều này cần được xem xét khi xác định các tín hiệu giao dịch. Đừng quên đặt lệnh Dừng lỗ để hòa vốn nếu giá di chuyển 15 pips theo hướng dự kiến. Điều này bảo vệ khỏi những tổn thất tiềm ẩn nếu tín hiệu hóa ra là sai.

Kết quả cuộc họp ECB sẽ được công bố vào thứ Tư, và một cuộc họp báo với Christine Lagarde sẽ tiếp theo sau đó. Đây là sự kiện quan trọng nhất trong ngày, và tương lai của đồng euro sẽ phụ thuộc vào các phát biểu của Lagarde. Tại Mỹ, các báo cáo ít quan trọng hơn về doanh số bán lẻ, sản xuất công nghiệp, và đơn xin trợ cấp thất nghiệp sẽ được công bố.

Giải thích về các minh họa:

Các mức Hỗ trợ và Kháng cự: Các đường màu đỏ đậm gần đó giá có thể dừng lại. Chúng không phải là nguồn gốc của tín hiệu giao dịch.

Các đường Kijun-sen và Senkou Span B: Các đường chỉ báo Ichimoku được chuyển sang khung thời gian giờ từ biểu đồ 4 giờ. Chúng là các đường mạnh.

Các mức Cực hạn: Các đường màu đỏ mỏng từ đó giá đã bật lại trước đó. Chúng phục vụ như nguồn gốc của tín hiệu giao dịch.

Các đường Màu vàng: Các đường xu hướng, các kênh xu hướng, và bất kỳ mẫu kỹ thuật nào khác.

Chỉ báo 1 trên biểu đồ COT: Kích thước của vị thế ròng cho mỗi nhóm nhà giao dịch.